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Probablemente en algún momento has oído hablar del Euríbor pero, ¿sabes qué es o cómo puede afectar a tus préstamos hipotecarios? Si tienes una hipoteca o estás pensando en solicitar una, en este artículo te explicaremos todo lo que necesitas saber sobre este índice financiero y su importancia. ¡Sigue leyendo!

¿Qué es el euríbor?

El Euríbor es un índice de referencia que se utiliza para calcular el tipo de interés variable de los préstamos hipotecarios en Europa. El término es la abreviatura de “Euro Interbank Offered Rate“, lo que significa que es el tipo de interés al que los bancos se prestan dinero entre sí en el mercado interbancario de la zona euro. Es decir, es el precio al que los bancos europeos se prestan dinero entre ellos.

Este índice existe en España desde el año 2000, cuando sustituyó al Mibor o tipo de interés interbancario al que las entidades financieras se prestan dinero entre sí en el mercado interbancario de Madrid.

Evolución del euríbor mensual, Fuente: Idealista

¿Cómo se calcula el euríbor?

Su cálculo se realiza mediante una encuesta diaria a un panel de bancos europeos (compuesto por alrededor de 20 bancos), que son seleccionados por la Federación Bancaria Europea.

Cada uno de estos bancos proporciona una tasa de interés a la que estaría dispuesto a prestar dinero a otro banco en el mercado interbancario de la zona del euro. De esta manera, estas tasas se recopilan diariamente y se calcula una media ponderada, que se publica como el euríbor diario.

Es decir, este indicador se obtiene del porcentaje medio aplicado cuando los bancos europeos se prestan dinero entre sí. Cada día laborable, estas entidades notifican su tipo de interés. Cuando se recogen todos los valores, se elimina el 15% más bajo y el 15% más alto. A continuación, se calcula la media del 70% de valores restantes y se redondea para obtener una cifra de tres decimales.

Cuando se trata de un préstamo hipotecario, el tipo de interés lo componen un índice de referencia (valor del euríbor) más un diferencial fijo. Por ejemplo: +1,30%.

El euríbor se calcula a diferentes plazos, desde una semana hasta un año. Los plazos más utilizados son el euríbor a 1 año y el euríbor a 6 meses. Esto quiere decir que, por ejemplo, el euríbor a tres meses es la tasa a la que los bancos se prestan dinero entre sí por un periodo de tres meses.

Sabiendo esto, es importante tener en cuenta que el euríbor es un indicador de mercado; es decir, no es establecido por ningún organismo gubernamental o regulador. Es por esto por lo que las tasas de interés del euríbor pueden fluctuar en función de las condiciones del mercado y otros factores económicos.

¿Cómo afecta el euríbor a mi hipoteca?

Como hemos mencionado anteriormente, el euríbor es el índice de referencia utilizado para calcular el tipo de interés variable de los préstamos hipotecarios en Europa. Por lo tanto, cualquier cambio tendrá un impacto directo en la cuota mensual de tu hipoteca.

Como ya comentamos en otro post, podemos encontrar tres tipos de hipotecas: variable, fija y mixta. La única que no varía en función del euríbor es la fija, donde se aplica el mismo tipo de interés durante toda la vida del préstamo.

Entonces, ¿cómo me puede afectar? Por un lado, puede afectar a aquellas familias que tengan una hipoteca ligada a este índice. Imaginemos una hipoteca media de 300.000€ a 30 años, con un diferencial del 1% y un euríbor del -0,50%. Esto significa que se podría realizar una rebaja de la cantidad de dinero que pagan al año por su hipoteca, ahorrando alrededor de 374€, dado que el índice se sitúa varias décimas de punto por debajo del nivel en el que se encontraba hace un año.

Hemos recurrido a algunos índices históricos del euríbor en España para mostrarlos:

• Julio de 2008: máximo histórico en las hipotecas en España del 5,393%.
• Octubre de 2016: descenso hasta el -0.073% a un año.
• Noviembre de 2021: caída hasta el -0,490% a un año.
• Febrero de 2023: el Euríbor sube al 3,534%.

¿Qué quiere decir que el euríbor haya subido? Si sube, la cuota mensual de tu hipoteca también subirá, ya que el tipo de interés aplicado a tu préstamo será mayor. Por el contrario, si baja, la cuota mensual de tu hipoteca también bajará.

Es importante tener en cuenta que el euríbor es un índice variable y, por lo tanto, impredecible. No hay forma de saber con certeza cómo evolucionará en el futuro, por lo que es difícil prever cómo afectará a tus préstamos hipotecarios.

Significado del euríbor negativo

Cuando hablamos del euríbor negativo, no significa que el banco te vaya a devolver dinero. Esto ocurriría en el caso de obtener un valor negativo de la suma del euríbor (cambia cada año) más el diferencial (tipo de interés que marca el precio hipotecario (TIN). Por tanto, si el índice de referencia está en un 1% y el diferencial de tu banco es de un 0,6%, el resultado de la suma será de 1,6%, que son los intereses que debes pagar cada mes con tu cuota. A partir de aquí, debes prestar atención a los cambios en el euríbor para saber cuándo tendrás que pagar en el próximo año.

No obstante, en la práctica, es poco probable que el tipo de interés de tu hipoteca sea negativo. En la mayoría de los casos, los bancos establecen un tipo mínimo de interés que se aplica a las hipotecas, incluso si el Euríbor es negativo.

¿Préstamo hipotecario a interés fijo o variable con euríbor?

Es indispensable calcular la cuota de la hipoteca con ambas opciones. Si cuentas con una hipoteca variable y el euríbor sube constantemente, siempre podrás cambiarla a un interés fijo (novación de la hipoteca). No obstante, es importante consultarlo con tu banco para estudiar el caso en profundidad.